Как считается доходность портфеля в тинькофф инвестиции

Как оценить доходность портфеля

В конце года многие инвесторы подводят итоги и подсчитывают, сколько они заработали или потеряли на инвестициях. Некоторые брокеры могут показать простую доходность вашего портфеля в приложении. Однако чтобы точнее оценить свой успех, лучше оценивать ситуацию на рынке и несколько других факторов. Рассказываем о них.

Как рассчитать простую доходность

Рассмотрим на простейшем примере: вы внесли одномоментно определённую сумму на брокерский счёт и вложили её в акции. Посмотреть, когда и сколько вы внесли денег, можно в приложениях брокеров или в онлайн-банке в истории переводов.

Допустим, вы внесли 21 апреля 200 тыс. руб. на счёт и сразу их инвестировали. К 31 декабря за счёт удачного инвестирования размер вашего портфеля увеличился до 240 тыс. руб. Таким образом, доходность от роста стоимости инструментов составила:

[(240 000 — 200 000)/200 000] × 100 % = 20 %

Обычно, именно эту доходность брокеры показывают в своем приложении. Но инвесторы измеряют доходность в годовом выражении — сколько бы они заработали теми же темпами за календарный год.

Для этого нужно посчитать, какое количество дней прошло между датой, когда вы внесли деньги, и концом года. Сделать это можно, например, здесь. В нашем примере получается 254 дня, доходность в годовом выражении:

20 % × 365/254 = 28,7 %

Однако эта доходность не учитывает дивиденды и налоги. Допустим, компании выплатили на ваши акции дивидендами 2 тыс. руб. Как и с прироста стоимости портфеля, с них обычно нужно заплатить налог по ставке 13 %. Для российских компаний налог удерживается брокером автоматически при поступлении на ваш счёт:

Налог с дивидендов: 0,13 × 2000 = 260 руб.

Поэтому вам поступит 1740 руб.

Как отличается ставка налога на дивиденды

13 % — ставка налога на дивиденды компаний, зарегистрированных в России, для инвесторов-резидентов

15 % — ставка для инвесторов-нерезидентов

30 % — ставка налога на дивиденды американских компаний. При этом её можно сократить до 13%, если подписать форму W-8BEN.

Налог с прибыли от роста стоимости ценных бумаг:

0,13 × (240 000 — 200 000) = 5200 руб.

Брокер удерживает этот налог по завершении календарного года, например в последний рабочий день декабря.

Рассчитаем годовую доходность портфеля в годовом выражении с учётом дивидендов и налогов.

[(40 000 + 1740 — 5200)/200 000] × 100 % × 365/254 = 26,3 %.

Эта доходность также не учитывает комиссии брокерам. Если вы совершали много операций, то комиссия может снизить доходность портфеля на несколько процентных пунктов.

Кроме того, можно посчитать, какой была бы доходность в случае, если вы использовали вычет по индивидуальному инвестиционному счёту (ИИС). Он мог бы обеспечить 26 тыс. руб. дополнительной доходности (13 % от внесённых средств).

[(26 000 + 40 000 + 1740 — 5200)/200 000] × 100 % × 365/254 = 44,9 %.

Вычет вы можете получить только в следующем после внесения году, что немного уменьшит доходность в будущем, — вы не сразу сможете их инвестировать.

Что, если внесений было больше чем одно

Это более распространённая ситуация: например, вы несколько раз в разные дни в течение года внесли деньги и несколько раз их вывели.

Допустим, вы положили на счёт 1 февраля 100 тыс. руб., затем через 1,5 месяца внесли еще 100 тыс. руб., и т. д. В этом случае поможет Excel: в таблицу надо внести все свои операции по счёту, в том числе получение дивидендов, с соответствующим знаком (плюс или минус)

В последнюю строку вносится размер счёта на определённую дату (со знаком минус). В примере это размер счёта с учётом уже уплаченных налогов:

240 000 — 260 — 5200 = 234540

График внесения и вывода средств со счёта

Движение средств Дата Комментарий 100000 2/1/2022-2023 Внесли на счёт 100 тыс. руб. 100000 3/16/2022-2023 Внесли на счёт ещё 100 тыс. руб. -50000 4/15/2022-2023 Вывели со счёта 50 тыс. руб. 50000 4/30/2022-2023 Внесли на счёт 50 тыс. руб. 1740 7/31/2022-2023 Получили дивиденды -234540 12/31/2022-2023 Размер счёта с учётом налогов

Чтобы посчитать доходность, нужно воспользоваться в экселе функцией ЧИСТВНДОХ (или XIRR). Она считает годовую доходность для графика денежных потоков, в том числе непериодических. Подробнее о ней можно прочитать здесь.

В примере доходность вычисляется по формуле XIRR(A2:A7;B2:B7), где A2:A7 — диапазон данных с движением средств, последняя строка — состояние счёта (со знаком минус), B2:B7 — диапазон дат, и равна 19,6 % годовых.

Чтобы посчитать доходность своего портфеля, сделайте копию этой таблицы («Файл» — «Создать копию»), внесите данные о своих инвестициях и при необходимости измените диапазон в формуле в ячейке с результатом.

Как оценить доходность своего портфеля

Возможно, самый интересный вопрос. Доходность портфеля — главный индикатор успешности инвестора.

Вернёмся к самому первому примеру: вы внесли 21 апреля 2022-2023 года на счёт 200 тыс. руб. и заработали 26,3 % годовых. Эту доходность для начала стоит сравнить с доходностью за это же время менее рисковых активов — депозитов и гособлигаций.

5,36 % — максимальная процентная ставка в топ-10 крупнейших по объёму депозитов банков в третьей декаде апреля, по данным Банка России.

5,51 % — полная (с учётом изменения стоимости) доходность гособлигаций по индексу RGBITR на 21.04.2022-2023.

Доходность портфеля из примера значительно опередила доходность этих вариантов вложений. Но если бы, например, инвестиции принесли 5 % годовых, то это значит, что при более высоком уровне риска вложения в акции показали меньшую доходность, хотя должно было быть наоборот.

Кроме того, чтобы оценить, насколько хорошо вы выбрали акции, доходность портфеля нужно сравнивать со среднерыночной. Если вы вкладываетесь в российские акции, то можно смотреть на изменение индекса МосБиржи, американских — индекса S&P 500. Если вы вкладываетесь в разные рынки, то доходность можно оценивать с учётом распределения вложений. Результат инвестиций в определённый сектор можно сравнивать с доходностью соответствующих отраслевых индексов — так называемого бенчмарка (или ориентира).

Допустим, от внесённых 200 тыс. руб. 70 % были сразу инвестированы в акции российских компаний, 30 % — американских. Индекс МосБиржи с 21 апреля по 31 декабря 2022-2023 года вырос на 30,2 %, S&P 500 — на 37,2 %. Если бы вы, допустим, распределили деньги между фондами, инвестирующими в эти индексы, то без учёта комиссии доходность составила бы:

0,7 × 130,2% + 0,3 × 137,2% — 100 % = 32,3 %.

Получается, что портфель, несмотря на высокий номинальный рост, показал доходность хуже рынка.

Что ещё стоит учесть

Некоторые инвесторы учитывают упущенную доходность. Допустим, 21 апреля вы внесли на счёт 200 тыс. руб. из 500 тыс. руб., которые вы хотели инвестировать, — просто решили не рисковать. Оставшиеся 300 тыс. руб. продолжали лежать на вашем банковском счёте.

Получается, что в конце года ваши активы составили 534 540 руб.:

234 540 руб. — на брокерском счёте,

300 тыс. руб. — наличные.

Доходность получается гораздо меньше:

( 534 540 / 500 000 ) × 100 % = 6,9 %

Если бы вы инвестировали все 500 тыс. руб. в те же инструменты, то вы бы заработали:

20 % × 500 000 / 100 % = 120 000.

Упущенная выгода: 500 000 + 120 000 — 534540 = 85 460.

Запомнить инвестору

Чтобы оценить успешность инвестиций, рассчитать доходность своего портфеля, сравните её с доходностью менее рискованных инструментов за тот же период (облигаций и депозитов) и среднерыночным результатом. Так вы поймёте, насколько вы удачно инвестируете, и при необходимости сможете скорректировать стратегию.

Тинькофф Инвестиции Урок 6

Из Урока 6 обучения Тинькофф Инвестиции мы узнаем как собрать портфель, чем хороший инвестиционный портфель отличается от плохого и нужно ли искать идеальный портфель, по каким принципам разумно строить инвестиционный портфель, чтобы зарабатывать и не терять деньги, а также как управлять инвестиционным портфелем.

Урок 6. Ответ на вопрос 1

Вопрос: В долгосрочной перспективе наибольшую доходность в среднем дает рынок акций, но и риск выше. Это значит, что:

Ответ : Часть портфеля стоит держать в акциях, если инвестор вкладывается надолго и/или готов к риску.

Урок 6. Ответ на вопрос 2

Вопрос: Инвестиционный портфель Николая разделен между акциями Газпромнефти, Лукойла, Роснефти и облигациями Альфа-банка. Что думаете о таком портфеле?

Ответ : Так себе: он плохо диверсифицирован.

Урок 6. Ответ на вопрос 3

Вопрос: Максим инвестирует, чтобы через 5 лет построить дом. Свою готовность к риску он оценивает как среднюю: если портфель временно подешевеет на 20%, он это нормально перенесет, но более сильное падение стоимости портфеля неприемлемо. Какой инвестиционный портфель из предложенных ему подходит лучше всего?

Ответ : Облигации — 50%, акции — 50%.

Урок 6. Ответ на вопрос 4

Вопрос: А теперь давайте поможем Анне. Она инвестирует, чтобы обеспечить себе финансовую независимость через 20 лет — создать крупный капитал и жить на доход от него. Она согласна на высокий риск, потому что она хочет доходность заметно выше инфляции. Анна уверена, что в случае кризиса падение портфеля на 40-50% ее не испугает. Какой портфель из предложенных может ей подойти?

Ответ : Акции — от 70% до 100% портфеля, облигации — до 30%.

Подарочные акции за Урок 6 Тинькофф Инвестиции

За изучение «Урока 6» мне в подарок от Тинькофф Инвестиции дали акции ВТБ — 10000 шт, общей стоимостью ~376 руб.

Тинькофф Инвестиции — ответы на вопросы

В «Тинькофф Инвестиции» сейчас проходит акция «За обучение дарим пакет акций стоимостью до 20000 руб«. В связи с возрастающей популярностью темы инвестиций и весьма приемлемыми условиями данной акции можно «срубить немного деньжат по-быстрому» :), ну и заодно бесплатно изучить базовые знания по инвестированию.
В статье вы найдете ответы на все вопросы из тестов начиная с 1-го урока и заканчивая экзаменом.

Тинькофф Инвестиции — дарим пакет акций стоимостью до 20000 руб. и месяц торговли без комиссии

Карта Tinkoff Black — дарим бесплатное обслуживание 3 месяца. Далее бесплатно при переходе на тариф 6.2

Тинькофф Инвестиции Урок 1 — ответы на вопросы теста

Введение и Урок 1

Вопрос: «Чтобы шикануть как на миллион в 2022-2023 году нужно?»

Ответ: 1 400 000 р.

На вопросы к первому уроку условно нет правильных и неправильных ответов (хотя, конечно, это я немного погорячился!) 🙂 Это своеобразный тест на то какой вы инвестор/трейдер (рисковый, консервативный и т. п). Просто отвечайте как посчитаете нужным. Здесь акции в подарок получите за любые ответы.

Тинькофф Инвестиции Урок 2 — ответы на вопросы теста

Урок 2. Ответ на вопрос 1

Вопрос: Работодатель заплатил за Игоря 46 800 р. НДФЛ за год. В конце года Игорь вносит на ИИС 4000 рублей. Сколько денег он сможет вернуть из налоговой в следующем году?

Урок 2. Ответ на вопрос 2

Вопрос: Ирина открыла ИИС, положила на него 350 тысяч за три года и заработала на продаже ценных бумаг 500 тысяч рублей. Итого на счете — 850 тысяч рублей. Вычетами она еще не пользовалась, поэтому может выбрать между вычетом А и Б. Какой ей лучше выбрать?

Ответ : Вычет Б — освободиться от налога на заработанное.

Урок 2. Ответ на вопрос 3

Вопрос: Саша открыл ИИС три года назад и вложил на него за это время миллион рублей. Сейчас он хочет вывести со счёта половину, а оставшиеся деньги сохранить на ИИС. Получится?

Ответ : нет, потому что частично вывести деньги с ИИС нельзя — счёт закроется автоматически.

Урок 2. Ответ на вопрос 4

Вопрос: Олег внёс на ИИС миллион рублей за год. Сколько он может забрать у налоговой с помощью вычета А, если уплаченный НДФЛ позволяет ему забрать по максимуму?

Урок 2. Ответ на вопрос 5

Вопрос: Маша открыла ИИС и сразу внесла на него 400 тысяч рублей. В следующем году она получила от налоговой 52 тысячи, а потом ей срочно понадобились деньги. Что случится, если она закроет счет и выведет деньги с ИИС, пока не прошло три года?

Ответ : Придется вернуть вычет, который Маша уже получила.

Тинькофф Инвестиции Урок 3 — ответы на вопросы теста

Урок 3. Ответ на вопрос 1

Вопрос: Что должен сделать владелец облигации, чтобы получить номинал и последний купон в дату погашения?

Ответ : Ничего. Погашение происходит автоматически, без участия владельца облигаций.

Урок 3. Ответ на вопрос 2

Вопрос: Страхует ли ACB (агентство по страхованию вкладов) вложения в облигации?

Ответ : Нет. Это инвестиции, какие тут гарантии?

Урок 3. Ответ на вопрос 3

Вопрос: Чтобы снизить риск инвестиций в облигации, нужно?

Ответ : Выбирать надежных эмитентов и не вкладывать все деньги в бумаги одного эмитента.

Урок 3. Ответ на вопрос 4

Вопрос: Допустим, вы хотите вложиться в облигации так, чтобы вернуть деньги в конце 2022-2023 года. Важна надежность: рассматриваем облигации, которые выпустило государство или крупные корпорации. Какая облигация подойдёт лучше?

Ответ : Роснано БО-002-Р-01, погашение 1 декабря 2022-2023 года.

Урок 3. Ответ на вопрос 5

Вопрос: Допустим, вы купили пятилетние облигации с безотзывной офертой через два года. Что произойдёт через два года?

Ответ : Если вам нужны будут деньги через два года, вы досрочно погасить облигацию, компания вернет вам номинал.

Тинькофф Инвестиции Урок 4 — ответы на вопросы теста

Урок 4. Ответ на вопрос 1

Вопрос: Вы услышали о разработках нового препарата для лечения рака. Руководство прогнозирует рост выручки на 30% в год. Ваши действия?

Ответ : Сначала изучу компанию.

Урок 4. Ответ на вопрос 2

Вопрос: Вы начинающий инвестор. Какой для вас лучший способ инвестировать в акции в начале пути?

Ответ : Вложиться в биржевые фонды (ETF).

Урок 4. Ответ на вопрос 3

Вопрос: Инвестор держит акции алмазодобывающей компании «Алроса». На одном из рудников случается авария. Производство закрывают, а когда восстановят — не знают. Что делать инвестору?

Ответ : Почитать новости: какая авария, что за рудник.

Урок 4. Ответ на вопрос 4

Вопрос: от чего в долгосрочной перспективе зависит цена акций?

Ответ : От будущих доходов или убытков компаний.

Урок 4. Ответ на вопрос 5

Вопрос: Допустим, вы все-таки решили инвестировать в акции отдельных компаний. Какой из этих советов подойдет новичку?

Ответ : Вложить в акции только часть денег.

Тинькофф Инвестиции Урок 5 — ответы на вопросы теста

Урок 5. Ответ на вопрос 1

Вопрос: Кто создает биржевые фонды?

Ответ : Управляющая компания (провайдер).

Урок 5. Ответ на вопрос 2

Вопрос: Вы видите, что расходы на содержание фонда — 0,6% в год. Что это значит?

Ответ : Платить ничего не нужно, комиссия ежедневно по чуть-чуть вычитается из активов фонда.

Урок 5. Ответ на вопрос 3

Вопрос: Акции, в которые инвестирует фонд, подорожали на 30%. Расходы фонда на управление 1% в год от активов. Как изменится цена акций фонда к концу этого года?

Ответ : Вырастет чуть меньше, чем на 30%.

Урок 5. Ответ на вопрос 4

Вопрос: Какой из этих фондов может больше всего минимизировать риски и приносить регулярный доход?

Ответ : Фонд «Вечный портфель USD»

Урок 5. Ответ на вопрос 5

Вопрос: Платят ли дивиденды те фонды, которые есть на Московской бирже?

Ответ : Большинство не платит.

Урок 5. Ответ на вопрос 6

Вопрос: А что фонды делают с дивидендами, если не выплачивают их инвесторам?

Ответ : Покупают на эти деньги еще ценных бумаг.

Тинькофф Инвестиции Урок 6 — ответы на вопросы теста

Урок 6. Ответ на вопрос 1

Вопрос: В долгосрочной перспективе наибольшую доходность в среднем дает рынок акций, но и риск выше. Это значит, что:

Ответ : Часть портфеля стоит держать в акциях, если инвестор вкладывается надолго и/или готов к риску.

Урок 6. Ответ на вопрос 2

Вопрос: Инвестиционный портфель Николая разделен между акциями Газпромнефти, Лукойла, Роснефти и облигациями Альфа-банка. Что думаете о таком портфеле?

Ответ : Так себе: он плохо диверсифицирован.

Урок 6. Ответ на вопрос 3

Вопрос: Максим инвестирует, чтобы через 5 лет построить дом. Свою готовность к риску он оценивает как среднюю: если портфель временно подешевеет на 20%, он это нормально перенесет, но более сильное падение стоимости портфеля неприемлемо. Какой инвестиционный портфель из предложенных ему подходит лучше всего?

Ответ : Облигации — 50%, акции — 50%.

Урок 6. Ответ на вопрос 4

Вопрос: А теперь давайте поможем Анне. Она инвестирует, чтобы обеспечить себе финансовую независимость через 20 лет — создать крупный капитал и жить на доход от него. Она согласна на высокий риск, потому что она хочет доходность заметно выше инфляции. Анна уверена, что в случае кризиса падение портфеля на 40-50% ее не испугает. Какой портфель из предложенных может ей подойти?

Ответ : Акции — от 70% до 100% портфеля, облигации — до 30%.

Тинькофф Инвестиции Урок 7 — ответы на вопросы теста

Урок 7. Ответ на вопрос 1

Вопрос: Какая налоговая ставка чаще всего используется для налогообложения доходов от инвестиций?

Урок 7. Ответ на вопрос 2

Вопрос: Чтобы законно не платить налог с дивидендов, надо…

Ответ : Налог с дивидендов неизбежен.

Урок 7. Ответ на вопрос 3

Вопрос: Вы купили ОФЗ 26212 за 1090 рублей за штуку и продали 1150 за штуку. Удержат ли налог с дохода от этой сделки?

Ответ : Да. Купили дешево, продали дорого — есть доход, есть налог.

Урок 7. Ответ на вопрос 4

Вопрос: Вы купили 100 акций Сбербанка по цене 200 рублей за штуку и еще заплатили комиссию 60 рублей. Через два года вы продали все акции по цене 300 рублей за штуку, а комиссия составила 90 рублей. Сколько составляет НДФЛ с дохода от сделки?

Урок 7. Ответ на вопрос 5

Вопрос: Кто считает налоги с дохода от сделок и платит их, если инвестор живет в России, а инвестирует через иностранного брокера?

Тинькофф Инвестиции Урок 8 — ответы на вопросы теста

Урок 8. Ответ на вопрос 1

Вопрос: У Антона есть кредит под 19% годовых, но он хочет инвестировать. Что вы ему посоветуете?

Ответ : Сначала погасить кредит.

Урок 8. Ответ на вопрос 2

Вопрос: Алена хочет накопить на отпуск, деньги понадобятся через полгода. Что посоветуете?

Ответ: С таким горизонтом лучше вообще не держать деньги на бирже. Максимум — подобрать надежные облигации с погашением через пол года.

Урок 8. Ответ на вопрос 3

Вопрос: Игорь накопил подушку безопасности и думает, где ее лучше хранить. Какие мысли?

Ответ : Вклады с возможностью снятия и карты с процентом на остаток.

Урок 8. Ответ на вопрос 4

Вопрос: Что нужно обязательно включить в инвестиционный план?

Ответ : Все вышеперечисленное.

Урок 8. Ответ на вопрос 5

Вопрос: Доходность инвестиций Игоря — 15% годовых. В январе каждого года он инвестирует 100 тысяч рублей. Доход он реинвестирует — как мы советовали в уроке. Сколько будет на счете Игоря через три года таких инвестиций, если доходность не изменится?

Урок 8. Ответ на вопрос 6

Вопрос: Как часто обычному инвестору стоит следить за инвестиционным портфелем и совершать сделки?

Ответ : Максимум раз в месяц — например, при пополнении портфеля или ребалансировке.

Тинькофф Инвестиции Экзамен — ответы на вопросы теста

Экзамен. Ответ на вопрос 1

Вопрос: Валера решил инвестировать в ценные бумаги, но никогда этого не делал. Он не знает, с чего начать, куда звонить и кому платить, чтобы у него появились ценные бумаги. Что нужно сделать Валере?

Ответ: Открыть через брокера специальный счет и поручить ему купить акцию у биржи.

Экзамен. Ответ на вопрос 2

Вопрос: Мы уже говорили, что у Валеры есть финансовая подушка — запас наличных на черный день. Стоит ли ему вкладывать свою финансовую подушку в ценные бумаги, чтобы быстрее достичь цели?

Ответ: Нет. Подушка нужна на крайний случай, ее не стоит инвестировать.

Экзамен. Ответ на вопрос 3

Вопрос: Как вы помните, инвестировать можно с помощью обычного брокерского счета или ИИС. Валера живет в России, официально трудоустроен и получает белую зарплату, налоговые вычеты раньше не получал. Что ему лучше подойдет?

Ответ: ИИС и вычет на взнос (Тип А).

Экзамен. Ответ на вопрос 4

Вопрос: Распределение денег между разными видами активов сильно виляет на доходность и риск инвестиций. Валера инвестирует на пять лет, он начинающий инвестор и не хочет рисковать, но хочет доходность побольше. Что посоветуете Валере?

Ответ: Облигации — 70%, акции — 30%.

Экзамен. Ответ на вопрос 5

Вопрос: А как Валере стоит менять соотношение ценных бумаг в портфеле по мере приближения к цели?

Ответ: Увеличивать долю облигаций, уменьшать долю акций.

Экзамен. Ответ на вопрос 6

Вопрос: Валера хочет часть денег вложить в облигации. На бумаги с какими свойствами стоит обратить внимание?

Ответ: Высокая надежность и погашение примерно через пять лет.

Экзамен. Ответ на вопрос 7

Вопрос: Среди облигаций Валера увидел амортизируемые. Что это значит?

Ответ: Номинал облигаций вернут не одним платежом в конце срока, а небольшими частями вместе с купонами.

Экзамен. Ответ на вопрос 8

Вопрос: Если Валера решит включить акции в инвестиционный портфель, как это лучше сделать?

Ответ: Купить парочку акций дивидендных аристократов и парочку фондов акций из разных стран.

Экзамен. Ответ на вопрос 9

Вопрос: Валера хочет вложиться и в акции, и в фонды акций. Какой из этих наборов более сбалансированный?

Ответ: FXUS, SBMX, Microsoft, Сбербанк.

Экзамен. Ответ на вопрос 10

Вопрос: Валера задумался, как часто стоит вносить деньги на счет и докупать ценные бумаги. Какой вариант оптимальный?

Экзамен. Ответ на вопрос 11

Вопрос: Валера только начал инвестировать, а выбранные им фонды акций в первые два месяца подешевели на 10%, и их доля в портфеле уменьшилась. Облигации при этом немного подорожали. Что делать?

Ответ: Ребалансировать портфель — докупить эти фонды акций, чтобы восстановить их долю в портфеле.

Экзамен. Ответ на вопрос 12

Вопрос: Ура, Валера впервые получил купоны от облигаций! Что лучше сделать с этим доходом?

Ответ: Реинвестировать — купить дополнительные ценные бумаги.

Экзамен. Ответ на вопрос 13

Вопрос: Валера собирается начать инвестировать в конце 2022-2023 года. В начале 2022-2023-го он хочет обратиться за вычетом на взнос (типа А). За 2022-2023 год Валера планирует внести на ИИС 500 тысяч рублей, а его работодатель заплатит 100 тысяч рублей НДФЛ, исходя из его текущей зарплаты. Сколько денег Валера получит от налоговой в 2022-2023 году?

Экзамен. Ответ на вопрос 14

Вопрос: Валера задумался о налогах при инвестициях на бирже: часто ли они случаются, кто их будет считать и платить?

Ответ : Налоги есть во многих случаях, обычно все считает и удерживает брокер.

Экзамен. Ответ на вопрос 15

Вопрос: Валера открыл ИИС в конце 2022-2023 года. За пять лет он внес на ИИС 2.5 млн рублей — по 500 тысяч каждый год. За пять лет он получил купонов по ОФЗ и муниципальным облигациям на 80 тысяч рублей, при этом первые купоны получил в 2022-2023 году. Еще он заработал 120 тысяч рублей купонов по корпоративным облигациям и 300 тысяч рублей за продажу ценных бумаг и в виде дивидендов. Какой чистый доход получил Валера при закрытии ИИС, если он воспользовался вычетом на взнос? Помним что работодатель валеры платит 100 тысяч налога каждый год.

Ну, вот и все ответы на вопросы из уроков акции Тинькофф Банка «За обучение дарим пакет акций стоимостью до 25 000 руб.». Удачного инвестирования!